Что такое форфейтинг. Необходимые документы, плюсы и минусы

Форфейтинг — это специфическая финансовая операция чаще всего во внешнеэкономических отношениях, которая характеризуется покупкой форфейтером (банком или форфейтинговой организацией) заемных обязательств импортера у экспортера с учетом комиссии. То есть форфейтер выкупает финансовые обязательства импортера перед экспортером. Форфейтинг выступает как одной из разновидности изменения коммерческого кредита в банковский.

Виды форфейтинга и процесс заключения форфейтингового соглашения

Форфейтинговые операции делятся на два типа:

— Экспортная сделка — содействие поступлению средств экспортеру, который предоставил заем иностранному заказчику;

— Финансовая сделка — быстрое воплощение долгосрочных экономических обязательств.

Классическая форма форфейтингового соглашения заключается между продавцом, покупателем, кредитором (форфейтером, который покупает долг у покупателя). Соглашение может длиться от 180 дней до 7 лет. Инициировать форфейтинговую договоренность могут и покупатель, и продавец, чтобы перестраховать совершение сделки между ними. Когда форфейтер перекупает долг, покупатель обязуется вернуть ему средства в соответствии с указанными сроками в соглашении с процентами, после получения товара от продавца.

В отличие от банковских кредитов, форфейтеринговые договоренности являются конфиденциальными и не подлежат разглашению. Однако, если форфейтер перепродаст долг второму учреждению, этот пункт может быть нарушено.

Пример форфейтингового соглашения

Форфейтеринг является одной из самых гибких форм банковского кредитования в международной торговле. Механизм форфейтинга довольно прост:

Экспортер и импортер заключают договор о поставке товара с отсрочкой оплаты за него.
Форфейтер и экспортер составляют договор, предусматривающий указания требований экспортера к импортеру, учитывая дисконт.
Продавец (экспортер) на основе договора доставляет товар покупателю (импортеру) на основе контракта.
Форфейтер получает подтверждение выполненных договоренностей со стороны экспортера, выплачивает ему средства в соответствии соглашению, учитывая комиссию и дисконт.
Импортер обязан вернуть долг форфейтеру в сроки, указанные в контракте, или форфейтер перепродает долг.
При полной выплате импортером долга форфейтеру, второй получает чистый доход, равный дисконту.

Какие нужны документы для форфейтингового соглашения

Перед заключением сделки, форфейтеру необходимо знать ряд деталей: о каком товаре идет речь, кто продавец, кто покупатель, какая национальность компании, валюта, сроки доставки товара и выплаты долга.

Чаще всего для заключения форфейтингового соглашения предоставляются следующие документы:

копия контракта на поставку;
копия подписанного заказа;
копия документов цепи поставки: отправка товара, доверенность на получение, бумажная или электронная товарно-транспортная накладная, документы на загрузку товара и др;
сообщение гаранту;
гарантийное письмо.

Плюсы и минусы форфейтингового соглашения

Форфейтинг, по сравнению с другими видами кредитования, является достаточно дорогой услугой. Однако само соглашение считается надежным и гарантирует экспортеру полную финансовую защищенность.

Плюсы форфейтинга:

Длительный срок рассрочки;
Все риски берет на себя форфейтер;
Гибкие условия договоренностей;
Возможность делить выплаты форфейтеру на нужные части;
Низкие ставки;
Сотрудничество с государственными структурами с возможностью их гарантии.

Минусы форфейтинга:

Сложности с поиском гаранта;
Покупатель несет ответственность по обеспечению действительности долговых инструментов;
Высокие процентные ставки;
Форфейтер получает гораздо больший процент, чем при кредитовании.

Какая разница между форфейтингом и факторингом

Форфейтирование включет комиссию и дисконт, в то время как факторинг нет. Факторинг предлагает доставку услуг или товаров покупателю с условием отсрочки оплаты. Сам продавец в случае факторинга также несет ответственность перед заказчиком в процессе поставки своего товара/услуг. Форфайтинг работает как выкуп долга покупателя.

Факторинг применяется как во внутренних рыночных договоренностях, так и транснациональных, форфайтинг чаще всего в международных. Форфейтинговые соглашения всегда заключаются без возможности регресса (риск, что финансирование не вернется берут на себя две стороны - исполнитель и заказчик), а факторинг предусматривает такой процесс.